繼五礦集團(tuán)啟動(dòng)旗下*ST金瑞資產(chǎn)注入之后，21日又一家央企拋出旗下上市公司資產(chǎn)整合方案。

籌劃近三個(gè)月之久，中房地產(chǎn)重大資產(chǎn)重組方案21日出爐，公司擬發(fā)行股份購買地產(chǎn)集團(tuán)及中房集團(tuán)旗下共6個(gè)地產(chǎn)公司部分股權(quán)，標(biāo)的資產(chǎn)合計(jì)作價(jià)64.33億元。本次交易有助于中交集團(tuán)對(duì)旗下房地產(chǎn)業(yè)務(wù)進(jìn)行整合，借助上市公司平臺(tái)進(jìn)一步優(yōu)化地產(chǎn)項(xiàng)目并為中房地產(chǎn)帶來新的利潤增長點(diǎn)。

根據(jù)發(fā)行股份購買資產(chǎn)方案，中房地產(chǎn)擬向地產(chǎn)集團(tuán)發(fā)行股份購買其持有的中交地產(chǎn)100%的股權(quán);擬向中房集團(tuán)發(fā)行股份購買其持有的中住兆嘉20%股權(quán)、中房蘇州30%股權(quán)、中房天津49%股權(quán)、重慶嘉潤30%股權(quán)以及重慶嘉匯30%股權(quán)。上述標(biāo)的資產(chǎn)合計(jì)作價(jià)約64.33億元。本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)價(jià)格不低于12.16元/股。同時(shí)，中房地產(chǎn)擬向中交集團(tuán)及溫州德欣非公開發(fā)行股票募集配套資金42.5億元，用于房地產(chǎn)項(xiàng)目投資及償還金融機(jī)構(gòu)貸款及融資租賃款。本次募集配套資金發(fā)行價(jià)格同樣不低于12.16元/股。公司停牌前股價(jià)為14.03元。

本次交易完成后，上市公司對(duì)中交地產(chǎn)、中住兆嘉、中房天津及重慶嘉潤持股比例為100%，對(duì)中房蘇州及重慶嘉匯持股比例增至70%。中房蘇州和重慶嘉匯剩余30%的股權(quán)由中國路橋持有，該部分股權(quán)無轉(zhuǎn)讓的安排。鑒于中交集團(tuán)、地產(chǎn)集團(tuán)和中房集團(tuán)為上市公司的關(guān)聯(lián)方，本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

事實(shí)上，本次交易是中交集團(tuán)解決集團(tuán)內(nèi)部房地產(chǎn)業(yè)務(wù)同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)之舉。據(jù)了解，中交集團(tuán)作為公司間接控股股東，與公司存在相同或相似的房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)。為保持上市公司獨(dú)立性、減少同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，中交集團(tuán)擬以上市公司為平臺(tái)對(duì)房地產(chǎn)業(yè)務(wù)進(jìn)行整合，并借助資本市場(chǎng)，推動(dòng)上市公司持續(xù)健康發(fā)展。本次交易，通過將相關(guān)房地產(chǎn)資產(chǎn)注入中房地產(chǎn)，同時(shí)出具關(guān)于避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的承諾函，進(jìn)一步減少了中交集團(tuán)內(nèi)部房地產(chǎn)業(yè)務(wù)的同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)問題。

據(jù)中房地產(chǎn)有關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，此前公司的房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)主要分布在重慶、湖南、江蘇、天津等區(qū)域，通過本次交易可增加在北京、山東、遼寧、四川、福建等區(qū)域的市場(chǎng)覆蓋，實(shí)現(xiàn)了業(yè)務(wù)區(qū)域的進(jìn)一步擴(kuò)大及資產(chǎn)規(guī)模的快速擴(kuò)張，有利于進(jìn)一步提升公司的綜合競(jìng)爭(zhēng)能力、市場(chǎng)拓展能力、資源控制能力和后續(xù)發(fā)展能力，并為進(jìn)一步提升公司的盈利水平奠定了良好的基礎(chǔ)。

值得注意的是，根據(jù)中交集團(tuán)發(fā)展戰(zhàn)略，房地產(chǎn)業(yè)務(wù)是其業(yè)務(wù)板塊的重要組成部分。本次重組完成后，除上市公司中國交建和綠城中國外，中交集團(tuán)下屬核心房地產(chǎn)業(yè)務(wù)資產(chǎn)將整體注入中房地產(chǎn)，中房地產(chǎn)將成為中交集團(tuán)實(shí)現(xiàn)“特色房地產(chǎn)商”戰(zhàn)略的核心平臺(tái)。

中交集團(tuán)還承諾，其下屬公司將逐步退出房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)，除現(xiàn)有的存量房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)外，原則上不再自行獲取新的地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)土地儲(chǔ)備，不再從事新的房地產(chǎn)開發(fā)項(xiàng)目;同時(shí)，三年內(nèi)，逐步通過品牌定位劃分、區(qū)域市場(chǎng)劃分、資產(chǎn)整合、業(yè)務(wù)整合等有效措施解決中房地產(chǎn)和綠城中國的同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)問題。

地產(chǎn)集團(tuán)和中房集團(tuán)還對(duì)標(biāo)的資產(chǎn)2016年至2018年度盈利總額做出承諾，若本次交易實(shí)施完畢后，標(biāo)的資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)的歸屬于母公司的凈利潤數(shù)總額未達(dá)到承諾的金額，則地產(chǎn)集團(tuán)、中房集團(tuán)將承擔(dān)必要的業(yè)績補(bǔ)償義務(wù)。

圖片來源：找項(xiàng)目網(wǎng)